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title: "A gennaio, i prestiti a imprese e famiglie crescono ancora, mentre diminuiscono le sofferenze"
url: https://giornaledellepmi.it/a-gennaio-i-prestiti-a-imprese-e-famiglie-crescono-ancora-mentre-diminuiscono-le-sofferenze/
author: "Redazione"
published: 2022-02-16T07:03:13+01:00
modified: 2022-02-15T19:35:26+01:00
publisher: "Il Giornale delle PMI"
language: it
sections: ["La rassegna dell'una", "SOLDI"]
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# A gennaio, i prestiti a imprese e famiglie crescono ancora, mentre diminuiscono le sofferenze

*Redazione · 16 Febbraio 2022 · Il Giornale delle PMI*

### DINAMICA DEI PRESTITI BANCARI

 

A gennaio 2022, **i prestiti a imprese e famiglie sono aumentati dell’1,9% rispetto a un anno fa**. Tale evidenza emerge dalle stime basate sui dati pubblicati dalla Banca d’Italia, relativi ai finanziamenti a imprese e famiglie (calcolati includendo i prestiti cartolarizzati e al netto delle variazioni delle consistenze non connesse con transazioni, ad esempio, variazioni dovute a fluttuazioni del cambio, ad aggiustamenti di valore o a riclassificazioni)**.**

 

A dicembre 2021, **per i prestiti alle imprese** si registra un aumento dell’**1,6% su base annua.** L’aumento è del **3,7% per i prestiti alle famiglie.**

 

### TASSI DI INTERESSE SUI PRESTITI

 

A gennaio 2022 **i tassi di interesse sulle operazioni di finanziamento si mantengono su livelli particolarmente bassi,** e registrano le seguenti dinamiche:

 

- il **tasso medio sul totale dei prestiti** è pari al **2,13%** (stesso valore nel mese precedente e 6,18% prima della crisi, a fine 2007);
- **il tasso medio sulle nuove operazioni di finanziamento alle imprese** si è ulteriormente ridotto al’**1,12%** (1,18% il mese precedente; 5,48% a fine 2007);
- **il tasso medio sulle nuove operazioni per acquisto di abitazioni è stato dell’1,43%** (1,40% il mese precedente, 5,72% a fine 2007).

 

### QUALITÀ DEL CREDITO

 

Le **sofferenze nette** (cioè al netto delle svalutazioni e accantonamenti già effettuati dalle banche con proprie risorse) **a dicembre 2021** sono diminuite a **15,1 miliardi di euro,** rispetto ai **17,6 miliardi di novembre 2021, ai 20,9 miliardi di dicembre 2020** (-5,8 miliardi pari a -28,0%) **e ai 27,0 miliardi** di dicembre 2019 (-12,0 miliardi pari a -44,3%). Rispetto al livello massimo delle sofferenze nette, raggiunto a novembre 2015 (88,8 miliardi), **la riduzione è di 73,8 miliardi** (pari a -83,1%).

 

**Il rapporto sofferenze nette su impieghi totali è diminuito al 0,86%** a dicembre 2021, (era 1,21% a dicembre 2020, 1,58% a dicembre 2019 e 4,89% a novembre 2015).

 

### DINAMICA DELLA RACCOLTA DA CLIENTELA

 

In Italia, a gennaio 2022, la dinamica della **raccolta complessiva** (depositi da clientela residente e obbligazioni) risulta in crescita del **+4,1%** su base annua, anche se in lieve rallentamento. I **depositi** (in conto corrente, certificati di deposito, pronti contro termine) **sono aumentati**, nello stesso mese, di **circa 89 miliardi di euro rispetto ad un anno prima** (variazione pari a **+5,1%** su base annuale), mentre **la raccolta a medio e lungo termine,** cioè tramite obbligazioni, **è scesa,** negli ultimi 12 mesi, **di circa 7,6 miliardi di euro in valore assoluto** (pari a **-3,5%**).

 

### TASSI DI INTERESSE SULLA RACCOLTA

 

A gennaio 2022, il **tasso di interesse medio sul totale della raccolta bancaria** da clientela (somma di depositi, obbligazioni e pronti contro termine in euro a famiglie e società non finanziarie) **è in Italia lo 0,44%,** (stesso valore nel mese precedente) ad effetto:

 

- del **tasso praticato sui depositi** (conti correnti, depositi a risparmio e certificati di deposito), **0,30%** (stesso valore nel mese precedente);
- del **tasso sui PCT**, che si colloca allo **0,70%** (0,59% il mese precedente);
- del **rendimento delle obbligazioni in essere, 1,71%** (1,76% nel mese precedente).

 

### MARGINE TRA TASSO SUI PRESTITI E TASSO SULLA RACCOLTA

 

**Il margine (*spread*)** fra il tasso medio sui prestiti e quello medio sulla raccolta a famiglie e società non finanziarie **rimane in Italia su livelli particolarmente infimi,** a gennaio 2022 risulta di **169 punti base** (come nel mese precedente), in marcato calo dagli oltre 300 punti base di prima della crisi finanziaria (335 punti base a fine 2007).

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Fonte: [A gennaio, i prestiti a imprese e famiglie crescono ancora, mentre diminuiscono le sofferenze](https://giornaledellepmi.it/a-gennaio-i-prestiti-a-imprese-e-famiglie-crescono-ancora-mentre-diminuiscono-le-sofferenze/), Il Giornale delle PMI.